GESTIRE I COSTI DEL PORTAFOGLIO

LA SFIDA

Come posso ridurre i costi del mio portafoglio in modo efficiente?

Le pressioni normative e i rendimenti persistentemente bassi costringono fondi pensione e compagnie assicurative a gestire le commissioni e a elaborare soluzioni convenienti.

L’INTERVENTO

BlackRock può intervenire valutando l'efficienza del portafoglio e individuando i principali driver di rischio e rendimento.

Dopo aver appurato se i rendimenti sono riconducibili per lo più a esposizioni al mercato nel complesso o a esposizioni fattoriali statiche, si verifica se sia possibile ottenere risultati analoghi in modo più conveniente tramite soluzioni indicizzate.

Nell'esempio riportato l'extra rendimento generato dal gestore orientato all'alpha derivava in gran parte da orientamenti fattoriali statici.

Scomposizione del rendimento del gestore.

Fonte: BlackRock, maggio 2020.
A mero scopo illustrativo.

I case study hanno mero scopo illustrativo; non costituiscono garanzia di esperienze o risultati futuri e non devono essere considerati alla stregua di consulenze o raccomandazioni di investimento.

Rischio: Il valore degli investimenti può diminuire come aumentare e non è possibile garantire il successo della strategia di investimento.

IL RISULTATO

Il cliente ha deciso di ridurre la dipendenza dai gestori orientati all'alpha in favore di esposizioni mirate a fattori e indici tramite soluzioni indicizzate a basso costo.

PERCHÉ INDICIZZARE?

Una volta appurato che la sovraperformance del gestore era riconducibile a orientamenti fattoriali statici, il cliente si è reso conto che forse stava pagando un prezzo eccessivo per ottenere rendimenti.

Grazie a un'esposizione più bilanciata in termini di indici, fattori e gestori orientati all'alpha, il cliente è riuscito a utilizzare il budget di rischio e per le commissioni in modo più efficiente.

COME POSSIAMO AIUTARTI

Dai case study all’outsourcing totale, scopri tutte le nostre soluzioni di portafoglio per riconfigurare il tuo portafoglio.

ESPLORA LE SOLUZIONI DI PORTAFOGLIO